MSFI 16 utiče pre svega na korisnike lizinga, tj. na zakupce, dok za zakupodavce nema suštinskih izmena. Oni nastavljaju sa klasifikacijom operativnog ili finansijskog lizinga, kao i u MRS 17. U nastavku prikazujemo glavne efekte primene MSFI 16 na finansijske izveštaje zakupaca:

• U bilansu stanja se prepoznaju:

  1. Osnovna sredstva „Imovina sa pravom korišćenja“ koja se smanjuju za rashod amortizacije,

  2. Obaveze „Obaveze po osnovu zakupa“ koja se uvećavaju za troškove kamate i smanjuju za uplate zakupa (podeljene na dugoročne i kratkoročne).

  3. Uvećanje/(smanjenje) akumulirane dobiti usled efekata prve primene MSFI 16.

• U bilansu uspeha:

  1. Prikazuje rashode amortizacije osnovnog sredstva,

  2. Prikazuje finansijske troškove kamate (i kursnih razlika, ako ih ima) koji uvećavaju/smanjuju obaveze iz bilansa stanja

  3. Prikazuje ostale prihode i rashode usled usklađivanja obračuna i uvećavanja i smanjenja broja ugovora o zakupu, odnosno za efekte dodatnih usklađivanja osim prikazivanja efekata prve primene.

  4. Smanjenje EBITDA: Troškovi operativnog zakupa (rente) su novim standardom prebačeni iz operativnih troškova zakupa u troškove amortizacije i finansijskih troškova, koji po definiciji ne pripadaju EBITDA. Troškovi koji se priznaju u bilansu uspeha neće biti jednaki po periodima (kao po MRS 17), već će biti veći u prvim godinama sa tendencijom smanjenja u narednim periodima.

MSFI 16 se primenjuje na sve predmete zakupa. Izuzeci za primenu MSFI 16 su kada je:

• Predmet zakupa vrednosti do 5.000 USD,
• Trajanje ugovora o zakupu nije duže od 12 meseci, i
• Primena standarda narušila „true and fair view“.

Za obračun MSFI 16 potrebno je definisati:

• Trajanje perioda zakupa,
• Plaćanja prema ugovoru,
• Kamatnu stopu,
• Modifikacije i usklađivanja tokom trajanja zakupa.

Trajanje perioda zakupa se koristi za diskontovanje i samim tim utiče na iznose koji se priznaju u bilansu stanja. Npr. avio-kompanija je uzela u zakup avion na 2 godine sa opcijom zakupca za produženje trajanja ugovora na još 2 godine. Ako ova avio-kompanija posluje sa profitom, odnosno koristi iznajmljeni avion na profitabilan način, onda možemo očekivati da će ta ista avio-kompanija produžiti ugovor o zakupu aviona po istim cenama i dodatne 2 godine. U tom slučaju, MSFI 16 definiše trajanje ovog ugovora na period od 4 godine

Procenjivanje trajanja zakupa za potrebe MSFI 16 pre svega iziskuje analizu ugovora o zakupu, i to prava i obaveze zakupca i zakupodavca. Međutim, i faktori koji nisu deo ugovora mogu značajno uticati na period trajanja zakupa, a odnose se pre svega na poslovne planove zakupca i „moć“ koju ima u pregovorima sa zakupodavcem oko perioda trajanja zakupa. Često, ugovori o zakupu nemaju rok trajanja, pa je u ovim slučajevima potrebno proceniti period trajanja zakupa na osnovu poslovnih planova zakupaca.

Ugovori o zakupu nisu tipski i mogu sadržati različite odredbe. Potrebno je sagledati sve okolnosti i odrediti otplatni plan:

• Podsticaji koje zakupodavac daje zakupcu (npr. prevremeni ulazak u zakupljeni objekat),
• Podsticaji koje zakupac daje zakupodavcu (npr. besplatno korišćenje objekta u određenom periodu),
• Unapred plaćena zakupnina i početni direktni troškovi zakupca,
• Varijabilna zakupnina (npr. koja zavisi od prometa),
• Troškovi vraćanja predmeta zakupa u prvobitno stanje,
• Ulaganje u objekte kao zamena za plaćanje zakupnine,
• Prevremeni raskid ugovora i plaćanje po osnovu penala za prevremeni raskid,
• PDV ili porez na zakup,
• Efekti promene kursa strane valute (ukoliko je ugovor definisan u stranoj valuti).

Sledeće diskontovane sadašnje vrednosti ulaze u kalkulaciju početno iznosa za merenje imovine u bilansu stanja zakupca:

1. Sva buduća plaćanja po ugovoru,
2. Unapred plaćena zakupnina (bez diskontovanja),
3. Početni direktni troškovi zakupca (bez diskontovanja),
4. Procenjeni troškovi vraćanja u prvobitno stanje na kraju trajanja zakupa
5. Podsticaji koje zakupac dobija od zakupodavca.

Stavke od 1 do 4 se sabiraju, a stavka 5 oduzima da bi se došlo do početnog iznosa za priznavanje sadašnje vrednosti imovine sa pravom korišćenja koja se prepoznaje u bilansu stanja. Samo stavke koje su imale karakter troška (tj. zakup) su predmet kapitalizacije u MSFI 16. Ako privredno društvo ima pravo na odbitak ulaznog PDV-a, onda PDV nije deo iznosa koji se kapitalizuje kao imovina u MSFI 16. P.S. Primena MSFI 16 može uticati na veličinu privrednog društva u skladu sa zakonom jer uvećava imovinu privrednog društva.

MSFI 16 definiše diskontnu stopu kao stopu sadržanu u lizingu, a ako ona ne može biti određena onda se koristi inkrementalna stopa zaduženja. Inkrementalna stopa predstavlja onu po kojoj bi se zakupac zadužio da nabavi imovinu sličnih karakteristika i na sličan period.

Za kalkulaciju i početno odmeravanje, potrebno je za svaki ugovor o lizingu pripremiti plan amortizacije za imovinu sa pravom korišćenja i plan otplate.

Amortizacija po pravilu traje tokom perioda trajanja zakupa. Za poreske svrhe se računovodstvena amortizacija priznaje u poreske svrhe.

Tokom trajanja zakupa se mogu dogovoriti promene u ugovoru (npr. trajanje ugovora, promenjena dinamika plaćanja, dodatni uslovi, itd.).

Mogu postojati i usklađivanja nevezano za izmene ugovora o zakupu (npr. promena diskontne stope usled promena na tržištu).

Nakon početnog priznavanja koje se prikazuje u komponenti kapitala (akumulirana dobit) sve dodatne promene nakon datuma prvog priznavanja se prikazuju u bilansu uspeha.